Modelo de crédito con IA de Nu amplía el acceso sin sacrificar la calidad del portafolio

São Paulo, Brasil, 7 de mayo de 2026 — Nu, una de las plataformas de servicios financieros digitales más grandes del mundo, lanzó un nuevo episodio de su Nu Videocast con el CFO Guilherme Lago en conversación con Jeremy Selesner, Director General de Tarjeta de Crédito, y Tyler Horn, Vicepresidente de Riesgo de Crédito.

En el episodio discuten cómo la tecnología y mejores modelos de riesgo le permiten a Nu expandir el acceso al crédito de forma responsable sin comprometer la calidad del portafolio.

Crédito primero e IA desde el primer día

Nu nació con una tarjeta de crédito en Brasil, a diferencia de la mayoría de los bancos digitales, que comenzaron con pagos o ahorro y luego incorporaron el crédito. "Teníamos que gestionar el crédito y los ciclos económicos. Era eso o no sobrevivir. Dar ese salto hacia una organización centrada en crédito más adelante es mucho más difícil", dijo Selesner.

Esa decisión construyó 17 generaciones de modelos de aumento de límite, 10 generaciones de modelos de adquisición, más de 100 terabytes de datos de comportamiento y una cultura en la que más de 1.000 artefactos de monitoreo de riesgo se revisan cada semana.

El desarrollo más significativo reciente es nuFormer, un modelo de riesgo basado en la arquitectura transformer que logró una reducción del 70% en el riesgo para una población equivalente frente a generaciones anteriores. A lo largo de las iteraciones del modelo, las mejoras de IA de Nu ahora entregan aproximadamente tres veces la ganancia de desempeño que normalmente se observa en una sola generación de modelos.

La distinción clave: Nu utiliza estas ganancias para identificar clientes con mayor precisión, no para bajar los estándares de originación. En el 4T25, esto se tradujo en un aumento de 50 puntos básicos en la participación de mercado de Nu en volumen de compras con tarjeta de crédito en Brasil — la mayor ganancia absoluta de cualquier jugador en la última década, según datos de la administración.

Los modelos más potentes se incorporan al enfoque fundamental e inalterado de Nu para la gestión del riesgo. "Seguimos esperando que el futuro sea peor que el pasado para mantener ese nivel de resiliencia. Eso es parte del núcleo de Nu", dijo Horn. En el 4T25, los castigos se mantuvieron estables entre el 2,8% y el 2,9% del libro vigente.

Crecimiento responsable, con espacio significativo por delante

Los ejecutivos de Nu todavía ven margen relevante para profundizar las relaciones con los clientes de manera responsable. Los ingresos promedio por cliente activo se ubicaron en US$ 15 en el 4T25, frente a aproximadamente US$ 40 en los bancos incumbentes brasileños — lo que refleja una base de clientes que aún se encuentra en etapas tempranas de relacionamiento con el crédito, y una oportunidad significativa de crecer sirviendo mejor a quienes ya son clientes.

La cartera de crédito de la empresa creció aproximadamente un 40% entre el 4T24 y el 4T25, con US$ 11 mil millones en límites de crédito no utilizados disponibles para clientes que ya los tienen aprobados.

Cuando los clientes más lo necesitan

El lanzamiento del episodio coincide con la confirmación de la participación de Nu en el Novo Desenrola Brasil, el programa federal de renegociación de deudas del gobierno brasileño. Además de atender a los clientes elegibles para la iniciativa gubernamental, Nu lanzó un programa paralelo para quienes no cumplen con los criterios de elegibilidad del programa.

Ambos programas funcionan íntegramente dentro de la app de Nu, con ofertas diseñadas según la capacidad de pago de cada cliente. El enfoque de renegociación de la empresa incluye políticas internas que limitan el crecimiento de la deuda a lo largo del tiempo y contenido educativo continuo sobre organización financiera, con el objetivo de ayudar a los clientes a retomar el camino sobre bases más sostenibles y mantener su salud financiera en el futuro.