Nu Holdings Ltd. reporta sus resultados financieros del primer trimestre de 2023

São Paulo, Brasil, 15 de mayo de 2023 – Nu Holdings Ltd. (NYSE: NU | B3: NUBR33), («Nu» o la «Compañía»), una de las mayores plataformas de servicios financieros digitales del mundo, publicó hoy sus resultados financieros del primer trimestre de 2023. Los resultados financieros se expresan en dólares estadounidenses y se presentan de conformidad con las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF), International Financial Reporting Standards (IFRS). El comunicado de resultados completo está disponible en el sitio web de relaciones con los inversionistas de la empresa en www.investors.nu, así como los detalles de la conferencia telefónica sobre resultados que Nu celebrará hoy a las 6:00pm, hora del este, y a las 7:00pm, hora de Brasilia.

«Nu sigue consolidando su trayectoria de crecimiento y rentabilidad, con una utilidad neta de $142 millones de dólares. Los ingresos casi se han duplicado año tras año, alcanzando los $1,600 millones de dólares. Hemos superado los 80 millones de clientes en Latinoamérica y, en Brasil, el 46% de la población adulta es cliente de Nubank, una cifra que se ha duplicado en sólo dos años. Con un ratio de eficiencia del 39%, somos uno de los jugadores más eficientes de América Latina. Contamos con una posición de capital excepcional y un exceso de liquidez, operamos una plataforma de bajo coste y seguimos aumentando nuestra cartera de productos y la actividad de los clientes. Nuestra operación en Brasil ha mostrado de forma consistente los efectos de nuestro modelo de negocio, alcanzando ahora una utilidad neta de $171 millones de dólares y un ROE del 37% para el trimestre», dijo David Vélez, fundador y CEO de Nubank.

Resumen de los resultados del primer trimestre de 2023

A continuación se presentan los resultados más destacados de Nu Holdings Ltd. en el primer trimestre de 2023:

Resultados operacionales destacados: 

• Crecimiento de clientes: Nu sumó 4,5 millones de clientes en el primer trimestre de 2023 y 19,5 millones interanualmente, alcanzando un total de 79,1 millones de clientes globales. Esto representa un crecimiento interanual del 33%, lo que subraya la posición de Nu como una de las plataformas de servicios financieros digitales más grandes y de más rápido crecimiento en todo el mundo y la quinta institución financiera más grande de América Latina por número de clientes activos.
• Tasa de participación y actividad: El ingreso promedio mensual por cliente activo (ARPAC) aumentó a $8,6 expandiéndose 30% interanualmente sobre una base neutra de tipo de cambio  (FXN)¹. Esto fue el resultado de un mayor número de clientes activos y de clientes con relación bancaria principal (PBA), que utilizaron un conjunto de productos financieros más amplio y rentable, impulsando unos ingresos récord. Nu se ha convertido en la relación bancaria principal para más del 57% de los clientes activos mensuales que llevan más de un año con la compañía. La tasa de actividad² alcanzó el 82,1%, registrando el noveno aumento trimestral consecutivo.
• Plataforma operativa de bajo costo: El costo medio mensual de servicio por cliente activo se mantiene por debajo del dólar, en 0,8 dólares, lo que subraya la capacidad de la empresa para ampliar su plataforma aprovechando ventajas de costes sostenibles. El ratio de eficiencia de la compañía, que refleja el apalancamiento operativo de Nu, ha alcanzado un mínimo histórico del 39%, lo que posicionaría a Nu como uno de los jugadores más eficientes de Latinoamérica. 
• Calidad de los activos:  El ratio de morosidad 15-90 de Nu alcanzó el 4,4%, manteniéndose 10 puntos básicos por debajo de la tendencia histórica, ya que tradicionalmente este indicador ha aumentado 80 puntos básicos en el primer trimestre de cada año. La morosidad en el período fue beneficiada por la mejora en la performance del portafolio de préstamos personales. La tasa de morosidad de +90 aumentó al 5,5%, en línea con el comportamiento esperado de las categorías. Al igual que en otros trimestres, Nu sigue superando al sector en términos comparables en los distintos rangos de ingresos y con una ventaja comparativa aún más pronunciada en los segmentos de ingresos más bajos.

Resultados financieros destacados:

• Utilidad neta y ajustada: A nivel de Holding, Nu registró una utilidad de $141,8 millones de dólares, comparada a una pérdida de $45,1 millones de dólares en el primer trimestre de 2022, lo que supone otro trimestre consecutivo de utilidad neta recurrente. La utilidad neta ajustada³ alcanzó los $182,4 millones de dólares, frente a una utilidad neta ajustada de $10,1 millones de dólares en el primer trimestre de 2022. En Brasil, específicamente, la utilidad neta creció hasta $171 millones de dólares en el último trimestre, con un ROE anualizado del 37%, uno de los más altos del sector. La utilidad neta ajustada en Brasil creció hasta $200 millones de dólares, con un ROE ajustado del 43%.
• Ingresos: Nu registró unos ingresos de $1,600 millones de dólares, otro récord histórico, que casi duplica los obtenidos en el primer trimestre de 2022 en una base neutra de tipo de cambio (FXN). Esto se debe al efecto combinado del crecimiento de clientes y los mayores niveles de monetización de clientes en Brasil, que por sí solo aportó $1,500 millones de dólares a los ingresos del trimestre. 
• Utilidad bruta: La utilidad bruta de Nu en el primer trimestre de 2023 aumentó hasta $650,9 millones de dólares, con un incremento interanual del 124% en una base neutra de tipo de cambio. El margen de utilidad bruta se amplió al 40% desde el 34% del primer trimestre de 2022, alcanzando su nivel más alto desde 2021 y reforzando la capacidad de apalancamiento operativo de Nu.
• Capital: Nu fortaleció su posición como uno de los jugadores mejor capitalizados de la región con un índice de Basilea para la operación de Brasil de 18,7%, bien por encima del mínimo requerido de 10,5%. Además, Nu Holdings tiene $2,400 millones de dólares en exceso de efectivo.
• Liquidez: A 31 de marzo de 2022, Nu contaba con una cartera generadora de intereses de $5,200 millones de dólares, mientras que el total de depósitos triplicaba esta cantidad, situándose en $15,800 millones de dólares. Nu sigue optimizando el uso de los depósitos trimestre tras trimestre, como refleja su ratio de préstamos sobre depósitos del 33%. El aumento de la cartera generadora de intereses refleja el crecimiento del portafolio de préstamos personales y tarjetas de crédito, ya que Nu continúa aplicando la estrategia de aumentar la proporción de préstamos  de tarjetas de crédito no revolventes que devengan intereses, y dada la mejora del rendimiento de las cohortes de préstamos personales en los últimos meses.

Resultados de negocio destacados: 

• Resultados y crecimiento en Brasil: La rentabilidad de las operaciones en Brasil se aceleró, con ingresos que alcanzaron los $1,500 millones de dólares en el 1T’23, unas utilidades netas que crecieron hasta los $171 millones de dólares y un ROE de 37%. El modelo de negocios de bajo costo ha consistentemente demostrado apalancamiento operativo, con uno de los ratios de eficiencia más altos del país llegando a 37%. Alimentando esta posición en Brasil está el crecimiento continuo de la base de clientes (75.3 millones, 31% más que el año anterior), un costo medio mensual de servicio estable por debajo de $1 dólar y un ARPAC DE $8.4 – con las cohortes más maduras de clientes llegando a un promedio por encima de $20 dólares. La compañía tiene una gran pista de crecimiento a medida que aumenta su participación de mercado en distintas verticales (incluyendo el nuevo portfolio de productos de crédito con garantía), y rompe récords en eficiencia y rentabilidad en la industria.  
• Expansión Internacional: En México, la base de clientes de Nu creció un 52% interanual, hasta los 3,2 millones, y en Colombia, hasta los 635.000 clientes, lo que representa un incremento interanual del 200%. Es probable que la trayectoria de crecimiento en ambos países se acelere con el lanzamiento del producto de cuenta de ahorro en los mercados locales. En México, Cuenta Nu tiene ya más de 500.000 clientes, menos de una semana después de su lanzamiento público oficial.
• Plataforma Multiproducto: Nu sigue ampliando su cartera de productos con tarjetas de crédito, cuentas de ahorro y préstamos personales que alcanzan aproximadamente 35 millones, 56 millones y 6 millones de clientes activos, respectivamente. Seguros alcanzó más de 1 millón de pólizas activas, mientras que NuInvest llegó a más de 9 millones de clientes activos, posicionándose probablemente como la mayor plataforma digital de inversiones en América Latina. NuCripto creció hasta los 1,4 millones de clientes desde su despliegue completo en julio de 2022, y la base de clientes de PYMES se expandió un 69% interanual hasta los 2,7 millones.

Notas al pie

¹ Las medidas FX neutral se calcularon para presentar cuáles habrían sido dichas medidas en periodos/años anteriores si los tipos de cambio se hubieran mantenido estables desde estos periodos/años anteriores hasta la fecha de la información financiera más reciente de la Compañía. 

² La tasa de actividad se define como los clientes activos mensuales divididos por el número total de clientes a una fecha específica.

³  La Utilidad (Pérdida) Neta Ajustada es una medida que no se basa en las NIIF y que se calcula utilizando el Beneficio Neto ajustado por los gastos relacionados con nuestra compensación basada en acciones, así como los efectos fiscales aplicables a estas partidas. Para más información, consulte la sección «Medidas financieras no basadas en las NIIF – Conciliación del beneficio neto ajustado» de nuestros estados financieros.

Nota sobre las declaraciones prospectivas y las medidas financieras no basadas en las NIIF

Este comunicado se refiere a la fecha del mismo y la Compañía no tiene ninguna obligación de actualizar o mantener al día la información contenida. Cualquier información expresada en el mismo está sujeta a cambios sin previo aviso. Cualquier dato de mercado o de terceros incluido en este comunicado ha sido obtenido por la Compañía de fuentes de terceros. Aunque la empresa ha recopilado y extraído los datos de mercado, no puede garantizar la exactitud e integridad de dicha información y no se hace responsable de ella. 

Este comunicado contiene declaraciones de futuro. Todas las declaraciones que no sean hechos históricos contenidas en este comunicado pueden ser declaraciones prospectivas e incluyen, pero no se limitan a, declaraciones sobre la intención, creencia o expectativas actuales de la Compañía. Estas declaraciones prospectivas están sujetas a riesgos e incertidumbres y pueden incluir, entre otras, previsiones y estimaciones financieras basadas en suposiciones o declaraciones sobre planes, objetivos y expectativas. Aunque la empresa cree que estas estimaciones y declaraciones prospectivas se basan en suposiciones razonables, están sujetas a varios riesgos e incertidumbres y se hacen a la luz de la información actualmente disponible, y los resultados reales pueden diferir materialmente de los expresados o implícitos en las declaraciones prospectivas debido a varios factores, incluidos los riesgos e incertidumbres incluidos en los epígrafes «Factores de riesgo» y «Análisis de la situación financiera y los resultados de las operaciones por parte de la dirección» de nuestro folleto de fecha 8 de diciembre de 2021, presentado ante la Comisión de Valores y Bolsa de conformidad con la norma 424(b) de la Ley de Valores de 1933, en su versión modificada, en nuestro informe anual en el formulario 20-F correspondiente al ejercicio cerrado el 31 de diciembre de 2021, presentado ante la Comisión de Valores y Bolsa de los EEUU el 20 de abril de 2022, ​​y nuestro Formulario de Referencia para el año finalizado el 31 de diciembre de 2021 presentado ante la Comisión de Valores y Bolsa de Brasil el 20 de abril de 2022. La Compañía, sus asesores y cada uno de sus respectivos directores, funcionarios y empleados renuncian a cualquier obligación de actualizar la opinión de la Compañía sobre dichos riesgos e incertidumbres o de anunciar públicamente el resultado de cualquier revisión de las declaraciones prospectivas aquí realizadas, excepto cuando se le exija hacerlo en virtud de la legislación aplicable. Las declaraciones prospectivas pueden identificarse, en algunos casos, mediante el uso de palabras como «cree», «puede», «podría», «puede», «podría», «está diseñado para», «hará», «apunta», «estima», «continúa», «anticipa», «pretende», «espera», «pronostica», «planea», «predice», «potencial», «aspiración», «debería», «propósito», «creencia» y similares, o variaciones de las mismas, o el negativo de dichas palabras y expresiones. 

La información financiera de este documento incluye previsiones, proyecciones y otras declaraciones predictivas que representan las suposiciones y expectativas de la empresa a la luz de la información actualmente disponible. Estas previsiones, proyecciones y otras declaraciones predictivas se basan en las expectativas de la empresa y están sujetas a variables e incertidumbres. Los resultados reales de la empresa pueden ser diferentes. Por lo tanto, no se presenta ni se implica ninguna garantía en cuanto a la exactitud de las previsiones, proyecciones o declaraciones predictivas específicas contenidas en este documento, y no se debe depositar una confianza indebida en las declaraciones prospectivas de este comunicado de prensa, que son inherentemente inciertas.

Además de los datos financieros con arreglo a las NIIF, esta presentación incluye cierta información financiera resumida, no auditada o no relacionada con las NIIF. Estas medidas financieras resumidas, no auditadas o no basadas en las NIIF son adicionales a las medidas de rendimiento financiero preparadas de acuerdo con las NIIF, y no las sustituyen ni las superan. Las referencias en esta presentación a «R$» se refieren al real brasileño, la moneda oficial de Brasil.

Además de los estados financieros IFRS, esta presentación incluye cierta información financiera resumida, no auditada o no IFRS. Estas medidas financieras resumidas, no auditadas o no IFRS se suman a las medidas de desempeño financiero preparadas de acuerdo con las IFRS, y no las sustituyen ni superan. Las referencias en esta presentación a “R$” se refieren al real brasileño, la moneda oficial de Brasil.

Sobre Nu
Nubank, Nu en México/Colombia, es una de las plataformas digitales de servicios financieros más grande del mundo, con alrededor de 80 millones de clientes en Brasil, México y Colombia. Como una de las empresas de tecnología líder del mundo, Nubank se apoya en su tecnología propietaria e innovación para crear nuevas soluciones financieras para individuos y PyMEs que son simples, intuitivas, convenientes, a bajo costo y humanas. Guiado por su misión de luchar contra la complejidad y empoderar a las personas, Nubank está fomentando el acceso a los servicios financieros en América Latina, conectando las ganancias y el propósito para crear valor y tener un impacto positivo en las comunidades en las que opera. Para obtener más información, visite www.nubank.com.br

Contactos

Relación con inversionistas Jorg Friedemann: investors@nubank.com.br

Relación con medios de comunicación Leila Suwwan: press@nubank.com.br